早盘A股三大指数低开高走，创业板指涨超1%。光伏、机器人等赛道继续退潮，多只高位人气股大幅下挫，大港股份等跌停。元宇宙、影视传媒板块走强，中南文化4连板。地产股拉升，中交地产涨停。汽车整车板块持续拉升，长城汽车冲击涨停。此外农业、航运、煤炭、旅游等板块走势活跃。午后三大指数涨幅扩大，深成指涨逾1%，创业板指一度大涨逾1.7%。锂矿股持续走强，盛新锂能等涨停;燃气股震荡走强，德龙汇能2连板。免税概念股震荡走强，王府井涨停。整体看，市场高低切换明显，个股涨多跌少，两市逾2800个上涨。

　　截止收盘，沪指涨0.6%，深成指涨1.19%，创业板指涨1.64%。沪深两市成交连续第五个交易日破万亿。

　　盘面上，有色、种业、港口航运、煤炭等板块涨幅居前;光伏、半导体、自动化设备等板块跌幅居前。

　　北向资金全天净买入43.25亿元，其中沪股通净买入25.52亿元，深股通净买入17.72亿元。

　　航运概念股大涨，从逻辑端而言一方面受到，人民币贬值的影响，另一方面则是原因市场对于伊核协议谈判较为乐观的预期。中银证券认为，伊核协议当前取得重大进展，国际原油市场供给压力会有所减缓，油运需求有望提升。当前油运市场改善预期较强，油运周期反转有望带来投资机会。航运板块在前两周的就的走势本就相对逆势，在当前高位股退潮，市场风格面临高低位切换，以及伊核协议预期向好的催化，使得该板块在今日进一步发酵，后续后有望成为市场较为独立支线，走出一轮趋势型行情。

　　农业板块涨幅居前，极端高温天气席卷全球，不利于秋粮产量形成，高温干旱或引致农作物减产风险的上升，机构预计22/23年全球玉米、水稻产量分别较之前预测下调629万吨、232万吨，资金开始挖掘粮食安全的逻辑。

　　消费电子(虚拟现实方向)延续近期强势，在高位赛道股持续退潮的背景下，相对低位的消费电子方向满足资金高低切的诉求，因此再度获得资金回流，目前消费电子延续震荡向上的格局，以目前的市场热度来看后续或仍具进一步上行空间。

　　光伏、机器人等赛道继续退潮，多只高位人气股大幅下挫，在上周五市场抱团出现明显松动的背景下，在市场恐高情绪下引发了资金更为集中的兑现，就目前的筹码情况而言，上述前期强势板块与个股后续进入阶段性整理的概率较大，因此当后续短线再有出现反抽时，仍先站在风险规避的一方更为稳妥。

　　安信证券表示，大盘价值或存超跌反弹，但不改高成长中小盘行情持续占优行情。对于支撑大盘价值的基本面逻辑，如果市场可以预见9月公布经济数据改善是确定的(金九银十，毕竟9-10月是多数产业的传统旺季)，即便是短期超预期修复，那么当前大盘价值存在超跌反弹的较大可能。我们的评估是，虽然政策面对于“需求端牵引”是积极务实的，但当前经济修复信号微弱，尚不足以扭转流动性逻辑，短期流动性逻辑的支撑进一步巩固，高成长中小盘占优格局难言结束。超配行业：汽车(汽车零部件，例如电控电机)、工业机器人、电力电网(新能源相关配套建设的绿电产业链)、光伏、食饮、军工、黄金、自主可控、医药、农化。

　　浙商证券称，风格难以切换，但成长内部会分化，缺乏基本面的题材股退潮，具备盈利支撑的新成长仍将继续。关于新兴产业机会的挖掘，近三年上市新股基于其产业分布的鲜明时代感是主力军，而科创板因其产业定位更清晰，将是引领性板块。